ANALISIS HUBUNGAN KAUSALITAS LIKUIDITAS PEREKONOMIAN (M2) TERHADAP KURS DOLLAR AS DI INDONESIA TAHUN 1997-2005 (PENDEKATAN KAUSALITAS ECM)

Raharjanto, Bayu Untung (2008) ANALISIS HUBUNGAN KAUSALITAS LIKUIDITAS PEREKONOMIAN (M2) TERHADAP KURS DOLLAR AS DI INDONESIA TAHUN 1997-2005 (PENDEKATAN KAUSALITAS ECM). Skripsi thesis, Universitas Muhammadiyah Surakarta.

PDF B300030069.pdf Restricted to Repository staff only Download (627kB)

Abstract

Penelitian ini berjudul “Analisis Hubungan Kausalitas Likuiditas Perekonomian (M2) Terhadap Kurs Dollar AS Di Indonesia Tahun 1997.1-2005.4 (Pendekatan Kausalitas ECM)”. Yang bertujuan untuk mengetahui hubungan kausalitas antara Likuiditas Perekonomian (M2) dengan Kurs (rupiah terhadap dollar AS) di Indonesia. Metode analisis yang digunakan dalam penelitian ini adalah model Kausalitas ECM (Error Correction Model), dengan menggunakan data time series mulai dari periode tahun 1997.1-2005.4 yang bersumber dari Bank Indonesia. Langkah-langkah analisis data dimulai dari uji stasioneritas, uji analisis kausalitas ECM, uji asumsi klasik dan uji statistik. Berdasarkan hasil uji asumsi klasik pada model ECM1 maupun pada model ECM2 tidak terdapat masalah Multikolonieritas, Autokorelasi, dan pada uji Normalitas distribusi Ut normal. Sedangkan hasil uji Ramsey Reset pada model ECM1 spesifikasi model salah dan pada model ECM2 spesifikasi model benar. Koefisisen determinasi (R2) model ECM1 adalah 0,664082, menunjukkan bahwa 66,41 % variasi variabel likuiditas perekonomian (M2) dapat dijelaskan oleh variabel kurs (rupiah terhadap dollar AS), sisanya yaitu 33,59 % dijelaskan oleh variabel lain diluar model yang diteliti. Pada model ECM2 nilai R2 adalah 0,705825, menunjukkan bahwa 70,58 % variasi variabel kurs (rupiah terhadap dollar AS) dapat dijelaskan oleh variabel likuiditas perekonomian (M2), sisanya yaitu 29,42 % dijelaskan oleh variabel-variabel lain diluar model yang diteliti. Hasil uji model kausalitas ECM (error correction model) diketahui bahwa Likuiditas Perekonomian (M2) dan Kurs (rupiah terhadap dollar AS) terjadi hubungan kausalitas dua arah atau efek saling mempengaruhi dalam jangka pendek. Sehingga likuiditas perekonomian (M2) dipengaruhi oleh kurs (rupiah terhadap dollar AS) dan sebaliknya bahwa kurs (rupiah terhadap dollar AS) dipengaruhi oleh likuiditas perekonomian (M2). Sedangkan dalam jangka panjang terjadi hubungan kausalitas satu arah yaitu kurs (rupiah terhadap dollar AS) dipengaruhi oleh likuiditas perekonomian (M2) dengan arah negatif.

Item Type:	Karya ilmiah (Skripsi)
Uncontrolled Keywords:	Likuiditas Perekonomian (M2), Kurs, rupiah, dollar AS
Subjects:	H Social Sciences > HC Economic History and Conditions
Divisions:	Fakultas Ekonomi dan Bisnis > Ilmu Ekonomi dan Studi Pembangunan
Depositing User:	Ari Fatmawati
Date Deposited:	26 Aug 2008 02:31
Last Modified:	02 Feb 2011 09:07
URI:	http://eprints.ums.ac.id/id/eprint/270

Actions (login required)

View Item