ANALISIS PENGARUH INFLASI, SUKU BUNGA SBI, PDB, JUB, KURS DOLLAR AMERIKA, DAN SUKU BUNGA SIBOR TERHADAP INDEKS SAHAM LQ 45 DI BURSA EFEK JAKARTA 2002. 1 – 2007. 4

Adiatmo, Redityo Tri (2009) ANALISIS PENGARUH INFLASI, SUKU BUNGA SBI, PDB, JUB, KURS DOLLAR AMERIKA, DAN SUKU BUNGA SIBOR TERHADAP INDEKS SAHAM LQ 45 DI BURSA EFEK JAKARTA 2002. 1 – 2007. 4. Skripsi thesis, Universitas Muhammadiyah surakarta.

Preview	PDF B300050026.pdf Download (146kB)
	PDF B300050026.pdf Restricted to Repository staff only Download (1MB)

Abstract

Penelitian ini berjudul “ Analisis Pengaruh Inflasi, Suku Bunga SBI, PDB, JUB, Kurs Dollar Amerika, dan Suku Bunga SIBOR Terhadap Indeks Saham LQ 45 di BEJ 2002.I-2007.IV”. Adapun tujuannya untuk mengetahui tingkat Inflasi, Suku Bunga SBI, PDB, JUB, Kurs Dollar Amerika dan Suku Bunga SIBOR berpengaruh terhadap Indeks Saham LQ 45 2002.1-2007.4. Juga untuk mengetahui variabel-variabel tersebut berpengaruh dalam jangka pendek dan jangka panjang dengan Engel Granger Error Correction Model. Data yang digunakan dalam penelitian ini adalah data sekunder berupa time series triwulanan. Alat analisis yang digunakan dalam penelitian ini adalah regresi dengan menggunakan EG-ECM (Engel Granger Error Correction Model). Dari hasil analisis dapat disimpulkan bahwa dari hasil uji stasioneritas menunjukkan bahwa tidak semua variabel menunjukkan telah stasioner atau tidak terdapat akar-akar unit. Dengan menggunakan pengujian Augmented Dickey-Fuller berdasarkan model terbaik dengan kriteria Akaike Info Criterion (AIC) minimum hanya ada satu variabel yang tidak memiliki akar-akar unit atau telah stasioner, yaitu variabel tingkat suku bunga SBI. Dari hasil uji kointegrasi menunjukkan bahwa pada uji ADF (lag 1) variabel inflasi, tingkat suku bunga SBI, PDB, JUB, Kurs dan SIBOR berkointegrasi terhadap indeks saham LQ 45 di Indonesia pada derajat 5% yang ditunjukkan pada model 1 dan model 2 yang menghasilkan nilai statistik yang sama. Pada hasil uji asumsi klasik ditemukan adanya penyimpangan dalam jangka panjang yaitu terdapat masalah multikolinearitas yang terjadi pada variabel PDB, JUB, SIBOR. Sedangkan dalam jangka pendek menunjukkan semua variabel lolos dalam pengujian. Berdasarkan analisis uji t diketahui bahwa regresi jangka panjang ada tiga variabel yang secara statistik berpengaruh signifikan pada α = 10%, yaitu SBI, PDB dan JUB. Sedangkan dalam jangka pendek terdapat dua variabel yang secara statistik berpengaruh signifikan pada α = 1%, yaitu variabel suku bunga SBI dan SIBOR. Penggunaan Engel Granger ECM dapat dilihat dari signifikannya koefisien Error Correction Term sebesar -244919 menunjukkan bahwa kecepatan penyesuaian (speed of adjustment) dari perubahan indeks LQ 45 adalah 24,5% per triwulan. Berarti bahwa variabel independen secara bersama-sama berpengaruh signifikan terhadap variabel dependen.

Item Type:	Karya ilmiah (Skripsi)
Uncontrolled Keywords:	Indeks Saham LQ 45
Subjects:	H Social Sciences > HB Economic Theory
Divisions:	Fakultas Ekonomi dan Bisnis > Ilmu Ekonomi dan Studi Pembangunan
Depositing User:	Ari Fatmawati
Date Deposited:	25 Jun 2009 08:36
Last Modified:	25 Oct 2011 06:54
URI:	http://eprints.ums.ac.id/id/eprint/3181

Actions (login required)

View Item